由深圳市商用顯示系統產業促進會攜手奧維睿沃（AVC Revo）聯合主辦的《2020年一季度中國商顯行業發展與未來趨勢分享會》在2020年5月20至21日 如期舉辦�；顒影l布了《2020年Q1中國大陸平板拼接市場盤點及趨勢預測》報告。

2020Q1平板拼接市場銷量下滑明顯，同比下降45.2%
根據奧維云網（AVC）《2020年Q1中國大陸平板拼接市場研究報告》顯示：20Q1中國平板拼接市場一季度銷售84.6K，同比下降45.2%，銷售額6.0億元，同比下降51.6%。核算銷售面積為64 K平方米，同比下降42%。

主要因素：訂單延期交付+需求短期抑制+LED 小間距競品替代。具體來看，受疫情影響，全產業鏈延遲開工，2-3月項目實施和驗收均有所延遲。而且新增訂單減少，政府項目公安系統降幅明顯，且二季度招投標仍有所延后。

數據來源：奧維云網（AVC）商用顯示事業部

平板拼接上游面板供應放緩，但恢復較快。
2020Q1中國大陸平板拼接面板出貨207.2K，同比增長3.8%，相比整機品牌廠商銷售-45.2%的降幅，明顯較好，庫存壓力相應加大。

整機銷售端：1月面板有備貨，但受疫情影響，2-3月訂單延期交貨，銷售明顯下滑，庫存增加較明顯
面板供給端：2月上游材料短缺，影響產業鏈短期供應，面板廠后段模組由于人員不足暫時影響到產能
中間渠道：面板代理商和中間渠道（貿易商/代工廠）庫存量短期內持續增加

19Q1-20Q1中國大陸平板拼接市場上游面板季度出貨同比變化

數據來源：奧維云網（AVC）商用顯示事業部

整機55”全產品線加碼，滲透率突破65%
2020Q1平板拼接市場各尺寸銷售規模均有下降，55”銷售54.7K，同比降幅21.7%，相對較低，份額提升明顯。

55”RNB ：自2019年1季度開始持續增加，20Q1已經占比近5%
55”UNB：各面板廠商均有布局，供應穩定，價格小幅下降，整機性價比提高，銷售仍然偏多
55”ENB：作為中端定位產品，仍有較大的市場空間

19Q1-20Q1中國大陸平板拼接市場分尺寸銷量結構

數據來源：奧維云網（AVC）商用顯示事業部

上下游供應和銷售結構變革，產品提速換擋正當時
2020Q1平板拼接市場UNB仍是主流，RNB價格“親民”份額攀升，未來RNB、ENB、UNB仍然會占據市場的高、中、低端。2020Q1具體表現來看：

UNB：占據低端市場（替代SNB），短期內很難被ENB產品替代，一季度份額仍然達到74.2%
ENB：滲透率突破20%，由于Q1商業零售需求的減少，UNB減少明顯，從而導致ENB，尤其是55”ENB份額上升
RNB：上游面板廠商的推動，價格下降加速對ENB替代，銷量走高，占比4.7%

20Q1中國大陸平板拼接市場分拼縫類型銷量結構

數據來源：奧維云網（AVC）商用顯示事業部

零售、商業服務、制造業影響最大，同比下降近六成
從20Q1平板拼接市場重點行業來看，政府及公共服務和交通為TOP2行業，規模大，相對穩定。零售、商業服務、制造業三行業影響偏大，商業零售面臨資金流短缺風險，線下延期開業或關店，疫情后倒逼數字化轉型；制造業面臨防疫管控、物料和人員短缺等挑戰，需求受抑。

20Q1中國大陸平板拼接市場TOP10行業分布及變化-銷量

數據來源：奧維云網（AVC）商用顯示事業部

2020年新冠疫情短期對平板拼接市場構成一定影響，但“政策+剛需“驅動下的長期增長趨勢不會改變。

2020年新冠疫情的爆發，一季度開局同比下降45.2%，二季度樂觀預期止跌回暖，基本恢復至疫情前的水平，下半年政府及基建投資加速落地，補償性投資和消費會加強，有望恢復性反彈。樂觀預期全年同比增長10%，中性估計規模同比基本持平。

面臨的機會
    政府相關需求穩步增長。2020年雪亮工程漸近尾聲，但疫情引起政府在城市應急、公共安全、醫療信息化方面的重視，2020年公安大數據智能化建設、智慧安防小區建設將會發力，司法、紀檢、水利、環保、消防、應急等數字化升級加快。
    目前國家堅定實施擴大內需戰略，加快推動建設一批重大項目，傳統和新型基建預期會反彈。包括金融、能源、交通、廣電融媒體等信息化剛性需求；新型基礎設施的建設和應用，會促進企業信息化投資加快，如智能制造、智慧園區、工業互聯網等。

面臨的風險
    政府減稅降費等政策影響，各級政府機關財政預算吃緊，兩會政府工作報告提出，嚴禁新建樓堂館所，嚴禁鋪張浪費。
    基建項目落地滯后，或不及預期
    商業零售行業需要1-2個季度較長時間的恢復期，原計劃的門店裝修，可能會因為資金鏈問題而暫緩
    制造業受全球疫情蔓延的影響較大，制約制造企業原材料或者零部件短缺風險,生存承壓
    平板拼接長期受LED小間距產品替代的威脅